#EBA udgiver sin årlige vurdering af konsistensen af ​​interne modelresultater

Kreditrisikoøvelse

Kreditrisikorapporten undersøger de forskellige drivkræfter, der fører til den observerede spredning på tværs af bankernes modeller. Resultaterne er stort set på linje med tidligere øvelser, med 50 % af forskellen i variabilitet forklaret med simple risikodrivere ("top-down analyse"), en RW-afvigelse på LDP'er under 10 procentpoint ("fælles modpartsanalyse") og estimater for HDP'er er generelt på den konservative side sammenlignet med empiriske observerede målinger ("backtesting-analyse").

Desuden udførte EBA i år for første gang på HDP'er en sammenligning med risikovægtene i standardmetoden (SA). Den overordnede observerede variabilitet under SA er på samme niveau som den observerede på IRB. I denne henseende følger variabiliteten under IRB-metoden inden for en enkelt eksponeringsklasse på en konservativ måde den empiriske risikovariabilitet (observeret via misligholdelsesrater). På den anden side er det værd at bemærke, at variabiliteten af ​​RWA'er i SA er mindre forbundet med den empiriske risikovariabilitet.

Som i tidligere år er den kvantitative analyse suppleret med en kvalitativ for bedre at forstå øvelsens kvantitative metrik. Ud over et spørgeskema udfyldt af tilsynsførende og interviews foretaget med syv institutioner, blev der gennemført en undersøgelse blandt institutioner for bedre at vurdere forskellene i praksis med hensyn til vurderingsskalaer. Denne undersøgelse fremhæver variationen i praksis med hensyn til typen af ​​kalibrering af sandsynligheden for misligholdelse (PD'er).

Markedsrisikoøvelse

Rapporten præsenterer resultaterne af 2019-tilsynsbenchmarkingen og opsummerer konklusionerne fra en hypotetisk porteføljeøvelse (HPE), som blev udført af EBA i 2018/19.

2019-øvelsen er den første øvelse med det nye sæt af hypotetiske instrumenter og porteføljer. Det nye sæt af instrumenter består hovedsageligt af vaniljeinstrumenter og er mere omfattende med hensyn til antallet af instrumenter, der skal modelleres i forhold til de tre tidligere benchmarkingøvelser. Sammenlignet med de tidligere øvelser viser 2019-analysen en væsentlig reduktion i form af spredning i den indledende markedsværdiansættelse og en vis reduktion i risikomål, især for de aggregerede porteføljer. Denne forbedring var forventet og skyldes sandsynligvis forenklingen af ​​instrumenterne til benchmarking af markedsrisiko. Den resterende spredning er formentlig et resultat af, at nye benchmarking-instrumenter er blevet brugt af banker for første gang

Hvad angår spredningen, er størstedelen af ​​den blevet undersøgt og begrundet af bankerne og de kompetente myndigheder. En mindre del af de ekstreme observationer forbliver uforklarlige og forventes at være en del af de igangværende tilsynsaktiviteter.

reklame

Den kvantitative analyse, som er blevet udvidet med hensyn til omfang i forhold til de tidligere øvelser, blev også suppleret med et spørgeskema til de kompetente myndigheder. Selvom størstedelen af ​​årsagerne blev identificeret, og handlinger blev iværksat for at reducere den uønskede variabilitet af de hypotetiske RWA'er, kan effektiviteten af ​​disse handlinger kun evalueres med en løbende analyse.

• Disse årlige benchmarkingøvelser bidrager til det arbejde, som EBA udfører for at forbedre de lovgivningsmæssige rammer, øge konvergensen af ​​tilsynspraksis og dermed genskabe tilliden til interne modeller. For interne modeller for kreditrisiko har EBA fulgt sine køreplan for implementering af reguleringsgennemgangen af ​​interne modeller.
• Denne øvelse bør læses sideløbende med andre bestræbelser på at reducere unødige niveauer af variabilitet. Især EBA køreplan for reparation af IRB-modeller er en nøglekomponent i revisionen af ​​IRB-rammen, sammen med de forbedringer, som endelige Basel III-ramme vurderet af EBA i et sæt anbefalinger som en svar på Europa-Kommissionens opfordring til rådgivning.
• Øvelserne giver et regelmæssigt tilsynsværktøj baseret på benchmarks for at understøtte de kompetente myndigheders vurderinger af interne modeller og producere sammenligninger med EU-fæller.